टाटा कॅपिटल ॲपसह लोनकरिता अप्लाय करा आणि तुमचे अकाउंट मॅनेज करा.आत्ताच डाउनलोड करा

ब्लॉग

सहाय्यता

तुमच्यासाठी लोन
बिझनेससाठी लोन
गुंतवणूक
विमा
अप्लाय करा

लोनसाठी तत्काळ लिंक्स

इन्श्युरन्ससाठी क्विक लिंक्स

गुंतवणूक

ऑफर्स क्विक पे
मेन्यू  
 
आत्ताच अप्लाय करा
आत्ताच अप्लाय करा

टाटा कॅपिटल > ब्लॉग > व्हीसी फंडिंग यशाचे IRR आणि माईक की मार्कर आहेत का?

वेल्थ सेवा

IRR आणि MOIC हे VC फंडिंग यशाचे प्रमुख निकष आहेत का?

Are IRR and MOIC the key markers of VC funding success?

व्हीसी निधीपुरवठा हा उच्च-विकास स्टार्ट-अप्समधील गुंतवणूक आणि वेळेच्या बाहेर पडण्याच्या धोरणाविषयी आहे. याचे मोजमाप IRR आणि MOIC सारख्या प्रमुख मेट्रिक्ससह मोजले जाते. एकासह, तुम्हाला तुमच्या रिटर्नची सातत्य आणि गती मिळते, तर दुसरे रिटर्नचे एकूण आणि संपूर्ण मोजमाप देते.

IRR आणि MOIC सारख्या मेट्रिक्सने गुंतवणुकदार आणि बिझनेस मालकांना VC फंडिंग यश आणि रिटर्न समजून घेण्यास आणि मोजण्यास मदत केली आहे - संपूर्ण आणि कालांतराने.

व्हेंचर कॅपिटल (व्हीसी) ही आजच्या उद्योजकीय जगतातील वित्तपुरवठ्याचा एक महत्त्वपूर्ण स्रोत आहे. खासगी बाजारपेठ इकोसिस्टीम व्हीसी निधीपुरवठा आणि स्टार्ट-अप गुंतवणूक फर्मवर भरभराट करते, कारण व्हेंचर कॅपिटल फंड गुंतवणूकदार आणि व्यवसायांसाठी मूल्य निर्माण करतात.

जसे मूल्य तयार केले जाते आणि परतावा निर्माण केला जातो, तेव्हा व्हीसी निधीचे मूल्यांकन इंटर्नल दर ऑफ रिटर्न (IRR) आणि मल्टिपल ऑन इन्व्हेस्टेड कॅपिटल (एमओआयसी) यासारख्या कामगिरी मेट्रिक्स सह मोजले जाते. व्हीसी फंड रिटर्न कसे निर्माण करतात हे समजून घेण्यासाठी, आपल्याला प्रथम हे परफॉर्मन्स मेट्रिक्स आणि व्हीसी फंड त्यांचा वापर का करतात हे समजून घेणे आवश्यक आहे.

व्हीसी फंड IRR आणि MOIC का वापरतात?

MOIC आणि IRR हे लोकप्रिय उपाय आहेत जे खासगी इक्विटी, व्हेंचर कॅपिटल आणि रिअल इस्टेट यासारख्या विभागांमध्ये गुंतवणूक कामगिरीचे मूल्यांकन करण्यासाठी वापरले जातात. ही अशी गुंतवणूक आहे जी परिपक्व होण्यासाठी वर्ष लागतात, आणि हे मेट्रिक्स आम्हाला तयार केलेली संपूर्ण संपत्ती आणि अशा निर्मितीची गती आणि कार्यक्षमता मोजण्यास मदत करतात. या कारणास्तव, हे दोन मेट्रिक्स फंड मॅनेजरद्वारे व्हीसी फंड परफॉर्मन्स मोजण्यासाठी मोठ्या प्रमाणात वापरले जातात.

IRR वर्सिज MOIC हे एक मनोरंजक कॉम्बिनेशन आहे, कारण दोन्ही व्हीसी फंड परफॉर्मन्सचे विविध पैलू मोजतात.

सूक्ष्म म्हणजे काय, आणि ते महत्त्वाचे का आहे?

त्याच्या नावाप्रमाणेच, माईक एकाधिक म्हणून व्यक्त केली जाते. हे आम्हाला इन्व्हेस्टमेंटवर संपूर्ण रिटर्न देते, म्हणजेच, गुंतवणूक केलेल्या रकमेमधून किती पैसे निर्माण केले गेले आहेत. 2X आणि 3X सारखे मल्टीपल असल्याने, ते वेळेपासून स्वतंत्र आहे.

हे असे मोजले जाते,

MOIC = {Total Cash Distributions + Remaining Value} / Total Invested Capital or

 MOIC= Total Value/ Initial Investment

For example, if the initial investment of a VC fund was Rs. 10 crores, and the exit value was Rs. 30 crores, the MOIC is 3X, i.e., the wealth generated was three times the invested capital. MOIC is a simple metric that highlights the total value created from an investment.

What is IRR, and why is it important?

Unlike MOIC, IRR is a rate and not a multiple. It considers the time taken to generate returns and gives the annualized rate of return on an investment. It measures how quickly an investment has compounded, and accounts for the time value of money.

Two investments with the same MOIC can have very different IRRs. Consider the table below,

गुंतवणूकMOICहोल्डिंग कालावधी
Startup A3X3 वर्षे
Startup B3X8 वर्षे

Given the shorter time taken to generate an MOIC of 3X, Startup A will have a better IRR than Startup B.

MOIC and IRR: Relative significance for investors and entrepreneurs

MOIC and IRR are complementary metrics, and one cannot replace the other. For investors, MOIC provides a measure of,

  • Straightforward metric that quantifies how many multiples of the initial investment were generated

With IRR, investors gain an understanding of,

  • The profitability of an investment, that takes into account time value of money.

For a complete assessment of venture fund performance, professional investors evaluate IRR in conjunction with MOIC. Entrepreneurs seeking capital also benefit from understanding these metrics. It helps them understand the meaning of VC funding measures and engage in a meaningful conversation with investors.

The merit of a VC investment lies in the profitability prospects of a startup. The startup has to deliver handsome returns within a reasonable time. To do so, it has to display scalability and the opportunity of a profitable exit. These can be measured conclusively using metrics like MOIC and IRR, and influence how VC funding works.

The metrics reloaded

As you gain understanding of the metrics, it is also important to understand the bigger picture, which is how a VC fund works. A VC fund pools money from investors, and the fund manager invests it with the expectation of high returns from the investments.

The VC funding process involves

  • व्हीसी निधीसाठी आश्वासक स्टार्ट-अप्स ओळखणे,
  • योग्य तपासणी करणे,
  • इक्विटीच्या बदल्यात कंपनी व्हीसी फंड मिळवणे,
  • बिझनेस वाढीसाठी मार्गदर्शन,
  • एक्झिट स्ट्रॅटेजी अंमलात आणणे.

या संपूर्ण ऑपरेशनचे यश मेट्रिक्सच्या मदतीने मोजले जाते, ज्यात IRR आणि माईक प्रमुख आहेत.

विचारांचा समावेश

एमओआयसी आणि IRR सारखे मेट्रिक्स समजून घेणे आम्हाला गुंतवणूकदार त्यांच्या व्हीसी कामगिरीचे मूल्यांकन कसे करतात हे समजून घेण्यास मदत करते. In this regard, IRR and MOIC are particularly relevant in India’s expanding startup ecosystem. They will help investors and entrepreneurs understand how VC funds in India measure funding success and failure.

टाटा कॅपिटलच्या तज्ज्ञांच्या मार्गदर्शनासह तुमची संपत्ती निर्माण करा!

आत्ताच अप्लाय करा
लोकप्रिय शोध
aif पूर्ण फॉर्म pms वर्सिज म्युच्युअल फंड्स bnpl अर्थ लोन गुंतवणूक पर्याय डेब्ट सिंडिकेशन अनलिस्टेड इक्विटी शेअर्सचा अर्थ गोल्ड ETF वर्सिज गोल्ड बाँड प्लॉट प्लस कन्स्ट्रक्शन लोन

सामान्य प्रश्न

भारतातील व्हीसी फंडिंग म्हणजे काय?

ही अशी इकोसिस्टीम आहे जेथे व्हीसी फर्म स्टार्ट-अप्समध्ये इक्विटी गुंतवणूक करतात आणि भारतातील उच्च-वाढीचा व्यवसाय करतात.

निधीसाठी व्हीसीशी कसा संपर्क साधावा?

उद्योजक आणि स्टार्ट-अप संस्थापक नेटवर्किंग इव्हेंट, प्रवेगक कार्यक्रम, स्टार्ट-अप प्लॅटफॉर्म किंवा थेट दृष्टीकोनाद्वारे व्हीसी फर्मशी संपर्क साधतात, जवळपास नेहमीच मजबूत पिच डेकसह.

व्हीसी फंड कसा सुरू करावा?

How to start a VC fund in India is something that can be considered with investment expertise, compliance, fundraising capacity and strategy. An investment management structure should be in place, which complies with the regulations applicable to private investment vehicles.

व्हेंचर कॅपिटल इन्व्हेस्टमेंटसाठी चांगला IRR काय आहे?

VC investors generally seek an annualized IRR of 30% at the early stage. This expectation may be lower in later-stage and growth equity investments, typically 20 - 25%.

भारतातील टॉप व्हीसी फंड IRR आणि MOIC आकडेवारी उघड करतात का?

भारतातील टॉप व्हीसी फंड त्यांच्या मर्यादित पार्टनरसह IRR आणि MOIC माहिती शेअर करण्यासाठी ओळखले जातात. तथापि, तपशीलवार फंड-स्तरीय परफॉर्मन्स माहिती सार्वजनिक केली जाऊ शकत नाही.
अस्वीकरण

सर्वाधिक पाहिलेले ब्लॉग्स

प्रचलित ब्लॉग

कॅल्क्युलेटर

Personal Loan EMI Calculator

पर्सनल लोन EMI कॅल्क्युलेटर
Home Loan EMI Calculator

होम लोन EMI कॅल्क्युलेटर
Business Loan EMI Calculator

बिझनेस लोन EMI कॅल्क्युलेटर
Used Car Loan EMI Calculator

यूज्ड कार लोन EMI कॅल्क्युलेटर
Two Wheeler Loan EMI Calculator

टू-व्हीलर लोन EMI कॅल्क्युलेटर
Loan Against Securities Calculator

सिक्युरिटीजवर लोन कॅल्क्युलेटर
Loan Against Property Calculator

प्रॉपर्टी वर लोन कॅल्क्युलेटर
अधिक टूल्स
आमच्या सहाय्यक कंपन्या
आमचे प्रायव्हेट इक्विटी फंड

उपयुक्त लिंक्स आणि संसाधने

टॉप शाखा

पॉलिसी, कोड आणि इतर डॉक्युमेंट्स

टाटा कॅपिटल सोल्यूशन्स अँड सर्व्हिसेस लिमिटेड

पर्सनल लोन

होम लोन

बिझनेस लोन

व्हेईकल लोन

आणखी उत्पादने

कॉपीराईट © 2026 टाटा कॅपिटल लिमिटेड

error-icon

अरेरे, काहीतरी चुकीचे घडले आहे

कृपया नंतर पुन्हा प्रयत्न करा.

सर्वात महत्त्वाच्या अटी व शर्ती - होम लोन

तुमच्या प्राधान्यित भाषेत डाउनलोड करा

डाउनलोड