అధిక డిమాండ్ మరియు విద్య యొక్క మారుతున్న స్వభావం మల్టీ-ఇయర్ డిగ్రీలను మరింత ఖరీదైనదిగా చేసింది. విద్య యొక్క మొత్తం ఖర్చును స్వంతంగా ఖర్చు చేయకుండా నివారించాలనుకునే వారికి ఎడ్యుకేషన్ లోన్లు సహాయపడతాయి.
మీరు ఎడ్యుకేషన్ లోన్ కోసం అప్లై చేసినప్పుడు, మీ క్రెడిట్ యోగ్యతను నిర్ణయించడానికి రుణదాత మీ CIBIL లేదా క్రెడిట్ స్కోర్ను ఉపయోగిస్తారు. అధిక CIBIL స్కోర్ మీరు క్రెడిట్ రిస్క్ కాదని రుణదాతకు నిర్ధారిస్తుంది.
ఒక విద్యార్థిగా, మీకు క్రెడిట్ స్కోర్ లేకపోతే ఏమి చేయాలి? ఆ సందర్భంలో ఎడ్యుకేషన్ లోన్ కోసం CIBIL స్కోర్ అవసరమా? ఎడ్యుకేషన్ లోన్ కోసం ఎంత CIBIL స్కోర్ అవసరం? ఎడ్యుకేషన్ లోన్ CIBIL స్కోర్ను ప్రభావితం చేస్తుందా?
తెలుసుకునేందుకు చదవండి.
భారతదేశంలో ఎడ్యుకేషన్ లోన్ కోసం అవసరమైన కనీస CIBIL స్కోర్ ఎంత?
వివిధ రుణదాతలకు అవసరమైన కనీస క్రెడిట్ స్కోర్ మారుతుంది అయితే, సాధారణంగా అవసరమైన కనీస ఎడ్యుకేషన్ లోన్ CIBIL స్కోర్ 750.
మీరు ఎటువంటి క్రెడిట్ చరిత్ర లేని విద్యార్థి అయితే, అప్పుడు మీరు జాయింట్ అప్లికెంట్ లేదా గ్యారెంటార్గా వర్కింగ్ పేరెంట్తో ఎడ్యుకేషన్ లోన్ కోసం అప్లై చేయవచ్చు. అటువంటి సందర్భంలో, మీ తరపున వారి రీపేమెంట్ సామర్థ్యాన్ని నిర్ణయించడానికి రుణదాత మీ తల్లిదండ్రుల క్రెడిట్ రిపోర్ట్ను పరిగణిస్తారు.
ఈ సందర్భంలో, ఈ క్రింది డాక్యుమెంట్లు అవసరం:
- విద్యార్థి మరియు సహ-దరఖాస్తుదారు ఇద్దరికీ ఆధార్ కార్డ్, పాస్పోర్ట్ లేదా ప్రభుత్వం జారీ చేసిన ఇతర ID వంటి గుర్తింపు రుజువు.
- మార్క్ షీట్లు మరియు స్కూల్ నుండి పాస్సింగ్ సర్టిఫికెట్లతో సహా విద్యా రికార్డులు.
- మీరు ఫీజు నిర్మాణంతో హాజరు కావడానికి ప్లాన్ చేస్తున్న సంస్థ నుండి అడ్మిషన్ లెటర్.
- సహ-దరఖాస్తుదారు యొక్క ఆదాయపు పన్ను రిటర్న్స్, జీతం స్టేట్మెంట్లు మరియు ఇతర ఫైనాన్షియల్ డాక్యుమెంట్లు.
ఎడ్యుకేషన్ లోన్ అప్రూవల్ కోసం CIBIL స్కోర్ ఎందుకు ముఖ్యం?
ఎడ్యుకేషన్ లోన్లు విద్యార్థులకు వారి కావలసిన దేశం మరియు సంస్థలో చదువుకోవడానికి, ట్యూషన్, లాడ్జింగ్, పుస్తకాలు మరియు మరిన్ని వాటికి మద్దతు అందించడానికి అనుమతిస్తాయి. ఎడ్యుకేషన్ లోన్ ఆమోదించబడుతుందా అని నిర్ణయించడానికి CIBIL స్కోర్లు ప్రధానమైనవి.
అధిక క్రెడిట్ స్కోర్తో, మీరు ఈ క్రింది ఎడ్యుకేషన్ లోన్ ప్రయోజనాలను యాక్సెస్ చేయవచ్చు:
- Lower interest rates: A good credit score can help you avail of an education loan at lower interest rates, reducing your repayment burden for education loan CIBIL score.
- Approval for higher loan amounts: A high credit score also elevates your chances of being approved for a higher education loan amount, reducing your financial burden.
- Possibility of longer loan tenure: A good credit score can also help you become eligible for longer education loan tenures. A longer loan tenure results in smaller EMIs, reducing your immediate financial burden.
- Faster approval from the lender: With a good credit score over 750, your education loans can get approved faster by the lender, relieving you of any financial uncertainty.
To improve your CIBIL score for education loan, follow these steps:
- Maintain a good credit utilisation ratio: This refers to the total percentage of credit you have used. It is essential to keep it between 30%-50%.
- Repay all debts: Making timely repayments on loans, bills, and other bowstrings can help improve tour credit score.
- Time your loan applications: Getting rejected for a loan can cause your CIBIL score to drop. Do not immediately apply for another loan right after being rejected.
How to Improve Your CIBIL Score for Education Loan Approval
It is crucial to have a good CIBIL score for education loans. Most financial institutions require a minimum CIBIL score for education loans (most set at 750 or higher). However, if you do not have this score, worry not!
Below are some ways to improve your CIBIL score:
- Pay all existing EMIs and credit card bills on time, as payment history heavily impacts your score.
- Keep credit use low and avoid maxing out the limit on your credit card.
- If you have multiple loans, try repaying or closing them, especially multiple small loans.
- Students without a credit history must ensure their co-applicant has a strong CIBIL score and stable income.
- Regularly go over your credit report for errors and promptly have inaccuracies corrected.
How an Education Loan affects your CIBIL Score
Just like any other type of loan, an education loan also affects your credit score depending on your repayment behaviour. It is also reflected in your credit history. If you’re regular with your EMI payments and have a clean borrowing history, it will positively reflect in your credit report.
The positive effects of an education loan on your CIBIL score include the following:
- Better Credit Score: If you pay your education loan on time, your credit score improves. This means paying your EMIs on time after the moratorium period without missing.
- Better Credit Mix: Credit mix means having different types of credits or loans, both secured and unsecured, such as home loans, car loans, education loans, etc. A diverse credit mix boosts your credit score.
- Building a Long Credit History: Education is usually a long-duration loan. Paying off this loan in earnest builds a long and strong credit history, boosting your credit score.
In contrast, repeated delays in EMI repayments can unfavourably affect your credit score. The negative effects of an education loan on your CIBIL score. You can perform a CIBIL score check online to keep track.
What to Do If You Have No Credit Score Before Applying for a Student Loan?
A CIBIL score is required for education loans, especially when applying to traditional private and public-sector banks. But what do you do when you don’t have a credit score?
We outline some ways to apply for an education loan without a CIBIL score:
1. Government-backed schemes
The Indian Government supports students from economically weaker sections through schemes such as the Central Sector Interest Subsidy Scheme (CSIS) or the Credit Guarantee Fund Scheme.
2. Apply with collateral and co-applicants
Many financial institutions will grant students education loans even if they don’t have a CIBIL score, provided they apply with a strong co-applicant or good collateral. This helps lenders to offset risk.
3. NBFCలు మరియు ప్రత్యామ్నాయ రుణదాతలను అన్వేషించండి
సాంప్రదాయక బ్యాంకులు కాకుండా, NBFCలు వంటి ప్రత్యామ్నాయ రుణదాతలు ప్రొఫైల్ ద్వారా మారుతూ ఉండే రేట్లతో పోటీ ఎడ్యుకేషన్ లోన్లను అందిస్తారు. CIBIL స్కోర్ లేకుండా కూడా అప్లై చేయడానికి కొన్ని మిమ్మల్ని అనుమతించవచ్చు!
భారతదేశంలో తక్కువ CIBIL స్కోర్తో నేను ఎడ్యుకేషన్ లోన్ పొందవచ్చా?
చాలా మార్గాల్లో తక్కువ CIBIL స్కోర్ ఉన్నప్పటికీ దరఖాస్తుదారులు ఎడ్యుకేషన్ లోన్ పొందవచ్చు.
దీనిలో ఇవి ఉంటాయి:
- మంచి ఆదాయం మరియు అధిక CIBIL స్కోర్తో సహ-దరఖాస్తుదారుని కలిగి ఉండటం
- మంచి విద్యా రికార్డును నిర్వహించడం
- మంచి ఉపాధి ఫలితాలతో ఒక ప్రఖ్యాత కోర్సు మరియు విశ్వవిద్యాలయానికి అడ్మిషన్ పొందడం
- బలమైన కొలేటరల్ అందించడం
- Applying for government schemes or NBFCs
Does Co-Applicant’s CIBIL Score Impact the Education Loan?
Yes, the co-applicant’s CIBIL score will impact the education loan. Since most students lack a credit history of their own, financial institutions will look at the co-applicant’s (usually a parent or guardian) credit history and income. A poor CIBIL score could lead to rejection, higher interest rates, and other unfavourable terms. In contrast, a good CIBIL score could lead to better repayment terms and interest rates.
ముగింపు
A good CIBIL score for education loan above 750 provides many benefits when applying for an education loan. If you’re a student, the bank considers the credit score of your parents or guardian. Timely repayment of an education loan affects your credit score positively.
Want to apply for a loan for your higher education but are not sure if you have the perfect credit score? You can perform an online CIBIL score check free with Tata Capital. Visit our website to check your credit score and get started with your loan process.
You can also apply for a quick education loan with us at competitive interest rates. To know more, contact us today! For more information, head to the Tata Capital website or download the app today!
సాధారణ ప్రశ్నలు
మీరు క్రెడిట్ స్కోర్ లేకుండా కూడా ఎడ్యుకేషన్ లోన్ పొందవచ్చు. దీని కోసం, మీరు మంచి CIBIL స్కోర్తో సహ-దరఖాస్తుదారు కోసం అప్లై చేయాలి.
చాలావరకు ఫైనాన్షియల్ సంస్థలకు ఎడ్యుకేషన్ లోన్లు మరియు ఇతర వాటి కోసం 700 లేదా అంతకంటే ఎక్కువ CIBIL స్కోర్ అవసరం. అయితే, కొన్ని సంస్థలు తక్కువ క్రెడిట్ స్కోర్ల కోసం లోన్లను అందిస్తాయి.
ఎడ్యుకేషన్ లోన్లు మీ CIBIL స్కోర్ను ప్రభావితం చేస్తాయి. అవి క్రెడిట్ యొక్క ఒక రూపం, కాబట్టి సరైన రీపేమెంట్ నిర్వహణ CIBIL స్కోర్లను మెరుగుపరుస్తే.
మీ CIBIL స్కోర్ను తనిఖీ చేయడానికి, మీరు CIBIL యొక్క అధికారిక వెబ్సైట్లో రిజిస్టర్ చేసుకోవచ్చు. మీరు టాటా క్యాపిటల్ యొక్క క్రెడిట్ స్కోర్ చెకర్ ఉపయోగించి కూడా దానిని తనిఖీ చేయవచ్చు.
ఎడ్యుకేషన్ లోన్ కోసం కనీస క్రెడిట్ స్కోర్ సాధారణంగా 685. అయితే, కొన్ని ఆర్థిక సంస్థలు తక్కువ స్కోర్లకు లోన్లను అందించవచ్చు.
సాధారణంగా, ఆర్థిక సంస్థలు 685 మరియు అంతకంటే ఎక్కువ CIBIL స్కోర్లను ఇష్టపడతాయి. అయితే, కొందరు తక్కువ క్రెడిట్ స్కోర్లు ఉన్నవారికి ఎడ్యుకేషన్ లోన్లను కూడా అందించవచ్చు.
ఆర్థిక స్థిరత్వాన్ని ప్రదర్శించే అదనపు డాక్యుమెంట్లను అందించిన తర్వాత అనేక బ్యాంకులు తక్కువ CIBIL స్కోర్లతో ఎడ్యుకేషన్ లోన్లను అందిస్తాయి. ఈ డాక్యుమెంట్లు మీ క్రెడిట్ యోగ్యతకు సంబంధించి రుణదాతను నిర్ధారిస్తాయి.
అవును, రుణదాత ఆధారంగా, మీరు కొలేటరల్ లేకుండా 40 లక్షల ఎడ్యుకేషన్ లోన్ ప్రయోజనం పొందవచ్చు.
అవును, తక్కువ క్రెడిట్ స్కోర్తో సహా వివిధ కారణాల వలన ఒక బ్యాంక్ ఎడ్యుకేషన్ లోన్ను తిరస్కరించవచ్చు.
అవును, మీరు కొంతమంది రుణదాతల నుండి 50% మార్కులతో ఎడ్యుకేషన్ లోన్ కోసం అర్హులు. అయితే, చాలా సందర్భాల్లో మీరు హాజరు కావడానికి ప్లాన్ చేస్తున్న విశ్వవిద్యాలయం నుండి ఒక అడ్మిషన్ లెటర్ కలిగి ఉండాలి.
900 CIBIL స్కోర్ సరైనదిగా పరిగణించబడుతుంది. అయితే, 750 మరియు అంతకంటే ఎక్కువ స్కోర్ సాధారణంగా చాలామంది రుణదాతలు అద్భుతమైనదిగా పరిగణిస్తారు.
ఎడ్యుకేషన్ లోన్ కోసం ఎంత CIBIL స్కోర్ అవసరం అనేది రుణదాత ప్రకారం మారుతుంది, కానీ చాలా వరకు కనీసం 650-700 స్కోర్ అవసరం.
ఎడ్యుకేషన్ లోన్ల కోసం సాధారణంగా CIBIL స్కోర్ అవసరం. అయితే, కొందరు రుణదాతలు దీనికి బదులుగా సహ-దరఖాస్తుదారు స్కోర్ లేదా కొలేటరల్ను అంగీకరించవచ్చు.
విద్యార్థులకు సాధారణంగా క్రెడిట్ చరిత్ర లేనందున, చాలా ఆర్థిక సంస్థలు సహ-దరఖాస్తుదారు యొక్క క్రెడిట్ స్కోర్ను తనిఖీ చేస్తాయి.
అప్లై చేయడానికి ముందు, క్రెడిట్ బిల్లులు మరియు EMIలను సకాలంలో చెల్లించడం, క్రెడిట్ వినియోగాన్ని తక్కువగా ఉంచడం మరియు ఇప్పటికే ఉన్న అప్పులను మూసివేయడం ద్వారా ఎడ్యుకేషన్ లోన్ల కోసం మంచి క్రెడిట్ స్కోర్ పొందవచ్చు.
అప్లై చేయడానికి ముందు, క్రెడిట్ బిల్లులు మరియు EMIలను సకాలంలో చెల్లించడం, క్రెడిట్ వినియోగాన్ని తక్కువగా ఉంచడం మరియు ఇప్పటికే ఉన్న అప్పులను మూసివేయడం ద్వారా ఎడ్యుకేషన్ లోన్ల కోసం మంచి క్రెడిట్ స్కోర్ పొందవచ్చు.
మిస్ అయిన EMI చెల్లింపులు సహ-దరఖాస్తుదారు మరియు రుణగ్రహీత యొక్క CIBIL స్కోర్లను ప్రతికూలంగా ప్రభావితం చేయవచ్చు. ఎందుకంటే ఇది పేలవమైన రీపేమెంట్ సామర్థ్యాన్ని సూచిస్తుంది.
ప్రభుత్వ విద్యా లోన్ పథకాలు ప్రధానంగా ఆదాయ అర్హతపై దృష్టి పెడతాయి. క్రెడిట్ స్కోర్లు సమీక్షించబడినప్పటికీ, క్రెడిట్ చరిత్ర లేని లేదా బలమైన సహ-దరఖాస్తుదారులు ఆర్థికంగా బలహీనమైన విభాగాల క్రింద వస్తే ఇప్పటికీ అప్లై చేయవచ్చు.
27 జనవరి 2026
7 నిమిషాలల్లో చదవవచ్చు
మునుపటి పోస్ట్
