লোনের জন্য আবেদন করতে এবং আপনার অ্যাকাউন্ট ম্যানেজ করতে টাটা ক্যাপিটাল অ্যাপ ব্যবহার করুন.এখন ডাউনলোড করুন

ব্লগ

সহায়তা

অফার কুইক পে

Tata ক্যাপিটাল > ব্লগ > MLD বনাম FD বনাম বন্ড: আপনার কোথায় বিনিয়োগ করা উচিত?

ওয়েলথ সার্ভিস

এমএলডি বনাম এফডি বনাম বন্ড: আপনার কোথায় বিনিয়োগ করা উচিত?

MLD vs FD vs Bonds: Where should you invest?

একটি সুপারমার্কেটে দাঁড়িয়ে কল্পনা করুন, তিনটি ভিন্ন ধানের মধ্যে থেকে বেছে নেওয়ার চেষ্টা করুন. একটি মডারেট অ্যারোমার সাথে প্রতিবার ধারাবাহিক মানের প্রতিশ্রুতি দেয় এবং একটি ভাল মূল্যের জন্য আসে. অন্যটি আরও ভাল ফ্লেভার অফার করে, কিন্তু ফলনের মরসুমের উপর নির্ভর করে মূল্য এবং গুণমান ওঠানামা করতে পারে. এবং তৃতীয়টি স্বাদ এবং পুষ্টি ভারসাম্য বজায় রাখার জন্য বিভিন্ন শস্যের মিশ্রণ অফার করে.

বিনিয়োগ খুব আলাদা নয়. যদি আপনি স্থিতিশীল রিটার্ন খুঁজছেন, তাহলে আজ উপলব্ধ সবচেয়ে স্পষ্ট বিকল্পগুলি হল ফিক্সড ডিপোজিট (এফডি), বন্ড এবং মার্কেট-লিঙ্কড ডিবেঞ্চার (এমএলডি). এই বিকল্পগুলির প্রতিটি আলাদাভাবে কাজ করে, ঝুঁকি এবং রিটার্নের বিভিন্ন স্তর অফার করে এবং বিভিন্ন ধরনের বিনিয়োগকারীদের জন্য উপযুক্ত.

এই ব্লগটি এফডি, বন্ড এবং এমএলডি-এর মধ্যে পার্থক্যগুলি বিভক্ত করে, যা আপনাকে আপনার আর্থিক লক্ষ্য এবং পছন্দ অনুযায়ী সঠিক বিনিয়োগ ইন্সট্রুমেন্ট নির্বাচন করতে সাহায্য করে. পড়তে থাকুন.

ফিক্সড ডিপোজিট কী?

ফিক্সড ডিপোজিট বা এফডি হল ভারতের সবচেয়ে জনপ্রিয় এবং ট্র্যাডিশনাল ফিক্সড-ইনকাম বিনিয়োগ ইন্সট্রুমেন্ট. এগুলি আপনাকে নির্দিষ্ট সময়ের জন্য নির্দিষ্ট পরিমাণ টাকা বিনিয়োগ করার এবং ম্যাচিওরিটিতে গ্যারান্টিযুক্ত রিটার্ন আয় করার অনুমতি দেয়. রিটার্নগুলি পূর্ব-নির্ধারিত সুদের হারে আপনার বিনিয়োগের উপর আয় করা সুদের উপর ভিত্তি করে হয়.

উদাহরণস্বরূপ, যদি আপনি পাঁচ বছরের জন্য বার্ষিক 7.5% সুদ অফার করা এফডি-তে ₹1 লক্ষ বিনিয়োগ করেন, তাহলে আপনার আনুমানিক রিটার্ন হবে ₹43,563. আপনি ম্যাচিওরিটির সময় ₹1,43,563 পাবেন, অর্থাৎ, পাঁচ বছর পরে.

বিনিয়োগের মেয়াদের শেষে, আপনি হয় অর্জিত সুদের সাথে বিনিয়োগ করা পরিমাণটি তুলতে পারেন বা অন্য মেয়াদের জন্য আপনার এফডি রিনিউ করতে পারেন. একটি এফডি-এর মেয়াদ সাধারণত 7 দিন থেকে 10 বছর পর্যন্ত হতে পারে. সুদের হার বিনিয়োগকারীর বয়স, এফডি-এর মেয়াদ, প্রতিষ্ঠানের রেটিং, রেপো রেট এবং অন্যান্য ম্যাক্রোইকোনমিক ফ্যাক্টর সহ একাধিক ফ্যাক্টরের উপর নির্ভর করে. আপনি কিউমুলেটিভ এবং নন-কিউমুলেটিভ বিকল্পের মধ্যে থেকেও বেছে নিতে পারেন. নন-কিউমুলেটিভ বিকল্পে, আপনি সুদের পেমেন্টের ফ্রিকোয়েন্সি নির্বাচন করতে পারেন (মাসিক, ত্রৈমাসিক, অর্ধ-বার্ষিক বা বার্ষিক).

এছাড়াও, পড়ুন – এফডি বনাম মিউচুয়াল ফান্ড - এনআরআই-দের জন্য কোনটি ভাল?

বন্ড কী?

বন্ড, যা বিনিয়োগ বন্ড হিসাবেও উল্লেখ করা হয়, হল ফান্ড সংগ্রহ করার জন্য সরকার এবং কর্পোরেট সংস্থাগুলি দ্বারা ইস্যু করা ডেট ইন্সট্রুমেন্ট. যে বিনিয়োগকারীরা বন্ডে বিনিয়োগ করেন তারা সাধারণত ইস্যুকারীকে টাকা ধার দেয় এবং তার বিনিময়ে নির্দিষ্ট সময় অন্তর সুদের পেমেন্ট গ্রহণ করেন. মেয়াদ শেষ হওয়ার পরে, মূলধন বিনিয়োগকারীকে ফেরত দেওয়া হয়. এফডি-এর মতোই বন্ডে একটি কিউমুলেটিভ বিকল্পও রয়েছে, যেখানে আপনি ম্যাচিওরিটিতে আপনার সুদ এবং ক্যাপিটাল উভয়ই পাবেন.

বন্ডগুলিতে বিনিয়োগের দুটি উপায় রয়েছে - প্রত্যক্ষ এবং পরোক্ষ. সরাসরি পদ্ধতিটি কোনও ব্রোকারেজ প্ল্যাটফর্মের মাধ্যমে বা ইস্যুকারীর ওয়েবসাইট থেকে সরাসরি বন্ড কেনাকে বোঝায়. পরোক্ষ পদ্ধতিতে বন্ড ফান্ড বা বন্ড ইটিএফ-এ বিনিয়োগ করা হয়. এই ইন্সট্রুমেন্টগুলি একাধিক বিনিয়োগকারীদের কাছ থেকে টাকা সংগ্রহ করে এবং বিভিন্ন বন্ডে বিনিয়োগ করে.

কর্পোরেট সংস্থাগুলির দ্বারা ইস্যু করা বন্ডগুলিতে ফিক্সড ডিপোজিটের চেয়ে বেশি রিটার্ন প্রদান করার সম্ভাবনা রয়েছে. তবে, এগুলি ঝুঁকিপূর্ণ. অন্যদিকে, সরকার-ইস্যু করা বন্ডগুলি তুলনামূলকভাবে নিরাপদ, কিন্তু কর্পোরেট বন্ডের চেয়ে কম রিটার্ন অফার করে.

এছাড়াও, পড়ুন – কনজাম্পশন ফান্ডের জন্য একটি সম্পূর্ণ গাইড

MLD কী?

MLD-এর অর্থ হল মার্কেট-লিঙ্কড ডিবেঞ্চার. এগুলি হল একটি নির্দিষ্ট ধরনের ডেট ইন্সট্রুমেন্ট যা ফিক্সড বা গ্যারান্টিযুক্ত রিটার্ন অফার করে না. এর পরিবর্তে, রিটার্নগুলি নিফটি 50 বা সরকারী বন্ডের মতো অন্তর্নিহিত মার্কেট ইন্ডেক্সের পারফর্মেন্সের উপর নির্ভর করে. এমএলডি সাধারণত কর্পোরেট সংস্থা, ব্যাঙ্ক এবং অন্যান্য আর্থিক প্রতিষ্ঠান দ্বারা ইস্যু করা হয়.

MLD দুই ধরনের হয় - প্রিন্সিপাল সুরক্ষিত MLD এবং নন-প্রিন্সিপাল-সুরক্ষিত MLD. প্রিন্সিপাল-সুরক্ষিত MLD-এর ক্ষেত্রে, মার্কেট কীভাবে পারফর্ম করে তা বিবেচনা না করেই ম্যাচিওরিটির পরে মূল পরিমাণ বিনিয়োগকারীকে ফেরত দেওয়া হয়. এটি আপনার ক্যাপিটালকে প্রতিকূল মার্কেট মুভমেন্ট থেকে রক্ষা করে, কিন্তু অনুকূল মার্কেটের মুভমেন্টের সময় রিটার্নও সীমাবদ্ধ করে. অন্যদিকে, নন-প্রিন্সিপাল-সুরক্ষিত এমএলডি, মূলধন রিপেমেন্টের গ্যারান্টি অফার করে না. যদিও এই MLDগুলি ঝুঁকিপূর্ণ, তবে তাদের উচ্চ রিটার্ন জেনারেট করার সম্ভাবনাও রয়েছে.

সিকিউরিটিজ অ্যান্ড এক্সচেঞ্জ বোর্ড অফ ইন্ডিয়া (SEBI) এর সীমাবদ্ধতার কারণে, ভারতে শুধুমাত্র প্রিন্সিপাল-সুরক্ষিত এমএলডি ইস্যু করার অনুমতি দেওয়া হয়. SEBI স্পষ্ট করেছে যে, নন-প্রিন্সিপাল সুরক্ষিত ইন্সট্রুমেন্টগুলি তার নিয়মাবলীর অধীনে ডেট সিকিউরিটি হিসাবে যোগ্য নয়, তাই সেগুলি ভারতে ইস্যু বা তালিকাভুক্ত করা যাবে না. সুতরাং, নন-প্রিন্সিপাল সুরক্ষিত এমএলডি প্রাইভেট প্লেসমেন্টের মাধ্যমে ইস্যু করা চালিয়ে যায় এবং তালিকাভুক্ত নয়. MLD বিনিয়োগ অনলাইন বিনিয়োগ প্ল্যাটফর্মের মাধ্যমে বা বিনিয়োগ ব্যাঙ্ক বা ডিস্ট্রিবিউটরদের সাথে যোগাযোগ করে করা যেতে পারে যা এমএলডি বিক্রি করে.

এছাড়াও, পড়ুন – প্রাইভেট ক্রেডিট বনাম প্রাইভেট ইক্যুইটি বনাম পাবলিক ডেট: কোথায় বিনিয়োগ করবেন?

ফিক্সড ডিপোজিট বনাম বন্ড বনাম এমএলডি

এখন আপনি জানেন যে এফডি, বন্ড এবং এমএলডি কী, আসুন বিভিন্ন প্যারামিটারের উপর ভিত্তি করে এই তিনটি বিনিয়োগের ইন্সট্রুমেন্ট তুলনা করা যাক:

মানদণ্ডফিক্স ডিপোজিটগুলিবন্ডগুলিএমএলডিএস
রিটার্নরিটার্নগুলি সাধারণত নির্দিষ্ট এবং গ্যারান্টিযুক্ত.রিটার্নগুলি সাধারণত নির্দিষ্ট করা হয়, কিন্তু ম্যাচিওরিটি পর্যন্ত না থাকলে ওঠানামা করতে পারেরিটার্নের গ্যারান্টি নেই কারণ এগুলি আন্ডারলাইং ইন্ডেক্সের পারফর্মেন্সের উপর নির্ভর করে.
ঝুঁকির স্তরন্যূনতম ঝুঁকিঝুঁকি ভিন্ন হতে পারে. সরকার দ্বারা ইস্যু করা বন্ডগুলি কম ঝুঁকিপূর্ণ, যেখানে কর্পোরেট বন্ডগুলি ঝুঁকিপূর্ণ.মার্কেট-লিঙ্কড রিটার্নের কারণে সাধারণ ঝুঁকি. ঝুঁকি ভিন্ন হতে পারে - এটি প্রধান সুরক্ষিত বা অ-মূলধন সুরক্ষিত কিনা তার উপর নির্ভর করে.
লিকুইডিটিকম লিকুইডিটি. প্রি-ম্যাচিওর উইথড্রল করলে জরিমানা হতে পারে.উচ্চ লিকুইডিটি অফার করে, বিশেষ করে যদি আপনি বন্ড ফান্ড বা বন্ড ইটিএফ-এর মাধ্যমে বিনিয়োগ করেন. তবে, যদি সরাসরি বন্ডে বিনিয়োগ করা হয়, তাহলে লিকুইডিটি মার্কেটে কাগজের উপলব্ধতার উপর নির্ভর করে.প্রকৃতির ইলিকুইড.
ট্যাক্সেশনসুদ আপনার করযোগ্য আয়ের সাথে যোগ করা হয় এবং প্রযোজ্য স্ল্যাব হার অনুযায়ী কর ধার্য করা হয়.সুদের পেমেন্ট আপনার ট্যাক্সযোগ্য আয়ের সাথে যোগ করা হয় এবং সেই অনুযায়ী ট্যাক্স ধার্য করা হয়.হোল্ডিং পিরিয়ড যাই হোক না কেন, এমএলডি-এর সমস্ত লাভকে শর্ট-টার্ম ক্যাপিটাল গেইন (STCG) হিসাবে বিবেচনা করা হয়. বিনিয়োগকারীদের জন্য প্রযোজ্য সাধারণ স্ল্যাব রেটে ট্যাক্স ধার্য করা হয়.
এর জন্য উপযুক্তঝুঁকি-বিরোধী বিনিয়োগকারীরা গ্যারান্টিযুক্ত রিটার্ন খুঁজছেন.বিনিয়োগকারীরা সামান্য বেশি ঝুঁকি সহ এফডি-এর চেয়ে বেশি রিটার্ন চান.বিনিয়োগকারীরা ইক্যুইটিতে বিনিয়োগ না করেই মার্কেট-লিঙ্কড রিটার্ন চান.

শেষ করার জন্য

এফডি বনাম বন্ড বনাম এমএলডি-এর ক্ষেত্রে কোনও "একটি যা সকলের জন্য উপযুক্ত" সমাধান নেই. সঠিক পছন্দ সম্পূর্ণরূপে আপনার আর্থিক লক্ষ্য এবং আপনি কতটা ঝুঁকি নিতে ইচ্ছুক তার উপর নির্ভর করে. একটি স্বাস্থ্যকর পোর্টফোলিওতে প্রায়শই তিনটির মিশ্রণ অন্তর্ভুক্ত থাকে, সময়ের সাথে সিকিউরিটি, স্থিতিশীলতা এবং বৃদ্ধি নিশ্চিত করে.

প্রায়শই জিজ্ঞাসিত প্রশ্নাবলী

এফডি-তে কীভাবে বিনিয়োগ করবেন?

আপনি একটি নির্দিষ্ট পরিমাণ জমা দিয়ে এবং কোনও ব্যাঙ্ক বা নন-ব্যাঙ্কিং ফাইন্যান্সিয়াল , আর্থিক কর্পোরেশনে (NBFC) এফডি অ্যাকাউন্ট খোলার মাধ্যমে এফডি-তে বিনিয়োগ করতে পারেন.

এমএলডি-তে বিনিয়োগ করা কি নিরাপদ?

এমএলডিগুলি সাধারণত নিরাপদ হিসাবে বিবেচিত হয়, কারণ এগুলি সিকিউরিটিজ অ্যান্ড এক্সচেঞ্জ বোর্ড অফ ইন্ডিয়া (SEBI) দ্বারা নিয়ন্ত্রিত হয়. ভারতে শুধুমাত্র প্রিন্সিপাল-সুরক্ষিত MLD অনুমোদিত, যা নিরাপত্তার মাত্রা উন্নত করে. তবে, নন-প্রিন্সিপাল সুরক্ষিত এমএলডি এখনও প্রাইভেট প্লেসমেন্টের মাধ্যমে ইস্যু করা হয়েছে এবং তালিকাভুক্ত নয়.

এমএলডি-এর হোল্ডিং পিরিয়ড কত?

MLD-এর হোল্ডিং পিরিয়ড বা মেয়াদ 12 থেকে 36 মাসের মধ্যে হতে পারে.

সবচেয়ে বেশি দেখা ব্লগ